財經五月花 作者：程維妙 陳洪杰
來源：財經五月花（ID：Caijing-MayFlower）
摘要
一方面是金融改革化險的合并主體擴容——國有大銀行入局，整合城商行、農商行、村鎮銀行的案例均在今年首次出現；另一方面是整合提速，今年全國已有360多家銀行退出市場，數量創下新高
文｜程維妙 陳洪杰
編輯｜袁滿
始于2019年的一輪中小銀行重組潮逐步進入深水區，今年呈現諸多新變化。
一方面是金融改革化險的合并主體擴容：國有大銀行入局。在這輪改革重組中，國有大銀行整合城商行、農商行、村鎮銀行的案例均在今年首次出現。
另一方面是整合提速。《財經》綜合國家金融監督管理總局（下稱“金融監管總局”）公告及企業預警通統計，截至11月17日，今年全國已有366家銀行通過解散、合并或注銷等方式退出市場，數量已超過過去五年之和。退出主體主要是村鎮銀行、地方農商行，合計占比超七成。《財經》就此向金融監管總局核實該數據，截至發稿未獲確認。
“中小金融機構減量提質成效明顯”“相當部分省份已實現高風險中小機構動態清零”，在9月舉行的“高質量完成‘十四五’規劃”系列主題新聞發布會上，金融監管總局局長李云澤如是總結過去五年金融風險防范化解的階段性成效。
伴隨改革洗牌，存款人的利益如何保障、重組后業務怎樣平穩過渡、市場格局將如何演變等問題也受到市場關注。
上海金融與發展實驗室主任曾剛表示，面向未來，政策層面還需“一體推進中小金融機構風險處置和轉型發展”，在風險化解的基礎上，轉變和提升中小金融機構的治理和經營能力，在推動中小金融機構實現更高質量發展的同時，為服務實體經濟、推動經濟社會發展作出更大貢獻。
國有大行入局
在本輪中小銀行改革“前半程”，發起行多為全國性股份制銀行、城商行、農商行，而今年，國有大行多番下場。
10月26日，錦州銀行發布提示公告，經批準，由中國工商銀行（下稱“工行”）收購承接其相關資產、負債、業務、網點和人員。這是國有大行首次收購城商行。
11月5日，錦州銀行進一步發布正式公告，工行將在11月15日、16日期間對錦州銀行相關業務實施遷移，遷移期間網點暫停營業。遷移完成后，錦州銀行網點將承接轉換為工行網點，經營地址不變，全面受理各項金融業務。
同日，遼寧、黑龍江、大連、北京等多地金融監管分局發布批復，同意錦州銀行共174家支行更名為工行分支機構。
對用戶來說，最關心的是業務如何銜接。
“業務遷移完成后，門頭會換成工行的牌子，存款客戶可在原（錦州銀行）網點或工行任意網點繼續辦理存款業務，合法權益不受影響，如果持有的是錦州銀行芯片卡，則無需換卡。之后往這個賬戶匯款時，需選擇工行行名和相應支付系統行號，錦州銀行行名行號將停止使用，但交易與資金安全不受影響。”多位錦州銀行員工向《財經》表示，具體可關注公告或咨詢客戶經理。
從行業視角看，這次收購最為核心的意義，在于為化解區域性金融風險提供了“國有大行主導+市場化承接”的實踐。
2019年，錦州銀行爆發流動性危機，成為高風險金融機構，進行改革重組。彼時工行就作為戰略投資者之一，通過全資子公司工銀投資入股了錦州銀行。
蘇商銀行特約研究員薛洪言對《財經》分析稱，此次收購清晰釋放了監管層“主動化解金融風險”與“強化國有資本戰略支撐”的雙重導向。一方面，以市場化承接的方式處置問題機構，體現了維護金融穩定與避免社會震蕩的精準平衡；另一方面，國有大行深度介入地方金融改革，實質是將區域經濟發展與國家金融戰略更緊密地綁定，通過國有資本的“輸血”與“賦能”，增強對東北等重點區域的金融支持力度。
這也是對中小銀行改革化險工作的落實。近年來，監管部門持續推動中小銀行改革化險，堅持市場化、法治化處置原則，“一省一策”“一行一策”分類施策。對于國有大型金融機構，2023年10月召開的中央金融工作會議曾指出，支持其做優做強，當好服務實體經濟的主力軍和維護金融穩定的壓艙石；在有效防范化解金融風險方面，會議強調要“及時處置中小金融機構風險”。
除了“收編”城商行，今年國有大行還出手受讓農商行、村鎮銀行。
今年6月，金融監管總局江津監管分局稱，同意工行收購重慶璧山工銀村鎮銀行并設立工行重慶璧山中央大街支行，承接重慶璧山工銀村鎮銀行清產核資后的資產、負債、業務和員工。
整合機構數創新高
不僅是參與主體擴容，今年中小銀行整合速度同樣在加快。
《財經》綜合金融監管總局公告及企業預警通統計，截至11月17日，今年全國已有366家銀行通過解散、合并或注銷等方式退出市場，涉及28個省市。此前在2019年至2024年，退出市場的銀行主體數分別為7家、36家、22家、39家、68家、194家，呈逐年遞增。
今年退場的中小銀行數量已超過去五年之和（359家）。其中，內蒙古、河南、四川、山東、湖北退出的中小銀行數量均超過20家。內蒙古最多，達139家，這是因為今年5月內蒙古農商銀行掛牌成立，一次性便整合了121家農信機構及村鎮銀行。
農信機構和村鎮銀行都是本輪改革主要的“減員”對象，一些機構雖不似錦州銀行一樣爆發危機，但隱藏風險點不少。聯合資信金融評級團隊的報告曾指出，村鎮銀行數量占中國全部銀行業金融機構數量的比重雖超過三分之一，但資產和負債占比不足1%，自身抗風險能力較弱。
一些金融專業人士認為，很多村鎮銀行產品結構過于單一，主要集中于存貸款業務，沒有手機銀行，也沒有與第三方平臺合作，業務創新能力不足，加上很多地處偏遠，就像是網絡金融時代的孤島。此外，不少地方中小銀行股權結構相對復雜，公司治理不完善，在近年經濟結構調整下，資產質量惡化，風險化解更具緊迫性。
以內蒙古農商銀行為例，相較于原來“小、散、弱”的農信系統，改制后的內蒙古農商銀行解決了過去單一機構分散授信、產品不適配等問題，風險抵御和服務能力都明顯增強。
組建省級法人機構是省聯社改革的延續，也是過去幾年中小銀行減量提質的一個突出做法，“批量整合”效應顯著。例如遼寧農商行2024年6月獲批吸收合并遼寧新民農商行等36家農村中小銀行機構；河南農商銀行在今年2月首批整合25家機構后，9月底又獲批正式吸收合并開封等九市農商銀行（農信社）及村鎮銀行共82家機構。
截至目前，過半省份已組建省級法人機構。其中，浙江、山西、江蘇等地選擇了農商聯合銀行，海南、遼寧、河南、新疆選擇了省級法人農商行。
“要鞏固風險處置成果，穩妥有序推進中小金融機構兼并重組、減量提質。”李云澤近日在2025金融街論壇年會開幕式上指出。一位銀行首席分析師表示，參考海外經驗，全球多國銀行業都經歷過數量明顯下降的階段。預計未來一段時間，中國中小銀行結構性重組還會提速，行業集中度將進一步提升。
系統性重塑
不少業內人士強調，重組并非“一招鮮”，怎樣做好吸收合并“后半篇文章”十分關鍵。
例如圍繞工行收購錦州銀行的案例，在薛洪言看來，后續挑戰依然存在，包括如何平衡工行標準化管理與原機構區域特色、有效消化存量不良資產、實現員工與企業文化的深度融合等，將直接考驗整合智慧。
目前許多銀行已有相應探索。首先在業務銜接方面，《財經》從一家發起并購的股份行部門負責人處了解到，該行收購一家村鎮銀行后，內部下發了業務操作準則，面向原村鎮銀行客戶換卡等需求，要求及時處理，保障平穩過渡。“村鎮銀行的人員也直接并過來了，唯一需要點時間適應的是系統。”
在化解存量風險、強化融合發展方面，一家地方銀行表示，通過清收、轉讓、核銷等方式處置不良資產，通過股東確權、限制股東權利等方式規范清理問題股權；同時，加強重組機構監管，推動完善管理體制，多渠道補充資本，增強抗風險能力。
“改革不是簡單更換一塊牌子，而是對金融機構公司治理由表及里、貫穿全流程的系統性重塑。”一家省級城商行高管透露，該行在全面承接原村鎮銀行存量業務后，建立了“全覆蓋、全流程、全崗位”的風控機制，經營管理實現提質增效，管理效率提升30%以上。
更進一步來看，“改革化險的最終目的是讓中小金融機構更好地服務實體經濟”。曾剛說，要持續轉變和提升中小金融機構的治理和經營能力，推動中小金融機構為服務實體經濟、推動經濟社會發展作出更大貢獻。
10月28日發布的《中共中央關于制定國民經濟和社會發展第十五個五年規劃的建議》指出，優化金融機構體系，推動各類金融機構專注主業、完善治理、錯位發展。
對中小銀行而言，立足當地開展特色化經營是業界公認的出路。“我們目前的發展定位是普惠金融，重點工作是支農支小支微。地方銀行深耕地方，與廣大百姓情感連接、信任連接基礎牢；對鄉風民俗理解深，對農村產業經濟了解深。下一步繼續做實普惠金融，服務好鄉村振興。”一家農商行行長表示。
他也談到，近年國有大行普惠金融服務下沉，疊加數字技術發展，給中小銀行帶來較大影響。“一是過度授信，增大風險；二是過度競爭，利差收窄，利潤下滑；三是需求飽和，投放受阻，發展困難。”該行的應對措施包括，加強精細化管理、在增收節支上發力，提升能力、在高效高質上發力，以及在科技賦能上發力。
(作者為《財經》研究員/記者)
題圖來源 | 視覺中國版面編輯 | 王祎
注：文章為作者獨立觀點，不代表資產界立場。
題圖來自 Pexels，基于 CC0 協議
本文由“財經五月花”投稿資產界，并經資產界編輯發布。版權歸原作者所有，未經授權，請勿轉載，謝謝！
